K线组合是由相邻的两根或多根K线之间所形成的组合，它是单根K线形态的扩展应用，交易讯号可靠性比单根K线更高。本文小T君将介绍K线组合的基础知识，为大家图解12种常见的K线组合形态 – 包括时常见的红三兵、上升三法和早晨之星等。
K线组合是什么
K线图特定位置出现的单根K线形态，例如十字线和吊颈线等，时常预示市场可能发生反转。然而，大多数单根K线形态没有特别意义，即便是在关键位置出现的特殊K线形态，依然可能是假讯号。
单根K线形态是K线组合的基础，新手可点击「如何解读蜡烛形态？K线形态大全图解」文章学习。
结合相邻的多根K线的组合形态时，交易信号可靠度将大幅增加。例如，十字星代表市场多空力量出现分歧，虽然它包含市场转折的含义，但事实上大多数十字星并不会带来反转。然而，如果十字星出现在市场底部，其前一根K线为大阴线，后一根K线为大阳线，那么三根K线组合起来，则代表市场由空转多的明显变化，是强烈的买进信号。
除此之外，许多交易者还会将K线组合与技术指标及支撑压力结合使用。例如，下跌趋势中触及下方关键支撑时，收出看涨的早晨之星，同时MACD指标发现金叉信号，那么该买入信号的可靠度将大幅提高。
K线组合形态分类
与K线形态有数十种一样，K线组合也有数十种之多，它即有两根K线的简单组合，也有三根甚至五根K线的组合。根据K线组合型态是预示市场将会上涨还是下跌，它们可以分类为看涨K线组合和看跌K线组合。
看涨K线组合
多头母子、多头吞噬、红三兵、贯穿型态和早晨之星等，多数这些组合需要出现在下跌走势的底部才有意义。
看跌K线组合
空头母子、空头吞噬、黑三兵、乌云盖顶和黄昏之星等，这些组合需出现在上升走势的顶部才更有看跌反转含义。
接下来的章节，我们将按照看涨和看跌K线组合的分类，为大家提供12种典型K线组合形态图解教学。
看涨K线组合形态图解
1). 多头母子
形态特征及含义：在市场走势底部，一根阴线（母线）之后出现一根阳线或十字星（子线），阳线实体明显短于阴线实体，并且被完全包覆在阴线实体内。多头母子型态的出现，代表卖空力量开始减弱，多头力量开始反攻。
交易操作机会：多头母子型态出现在下跌或回调走势的底部位置时，代表市场可能见底，是买入的信号，止损设置于第一根阴线的低点下方。
2). 多头吞噬
形态特征及含义：多头吞噬是一种看涨K线组合，它由两根K线构成，第一根是小阴线，第二根则是大阳线。第一根小阴线被完全覆盖在第二根大阳线内，代表空头被多头吞噬。
交易操作机会：多头吞噬出现在市场的底部或关键支撑时，具有强烈的反转含义，是做多买入的信号，止损设置在第二根大阳线的低点下方。
3). 贯穿型态
形态特征及含义：贯穿型态也称为穿刺线，与乌云盖顶型态相对应，由一根大阴线和另一根更长的阳线组成的看涨组合。第一根K线为大阴线，下一根K线跳空开盘，但最终却大幅收涨，收于第一根阴线中间上方的价格水平。
交易操作机会：在趋势底部区域出现贯穿型态时，是看涨买进的交易信号，止损价格设置在第二根K线的低点下方。
4). 红三兵
形态特征及含义：红三兵是由三根连续的阳线组成的看涨K线组合，其三根K线的实体都明显长于影线，每根K线的开盘价都接近上一根K线的收盘价。红三兵代表市场情绪高涨，空头几乎没有反抗，是买入的信号。
交易操作机会：红三兵出现在趋势底部区域时，可以视作反转K线组合进行买入操作，止损价格设置在第一根阴线的低点。此外，红三兵也时常作为上涨持续型态出现。
延伸阅读：「红三兵K线教学: 红三兵、末路红三兵及黑三兵的区别」
5). 早晨之星
形态特征及含义：早晨之星是典型的多头K线组合，它与黄昏之星相对应，由三根K线组成，依次分别是一根大阴线、一根十字星（或实体很小的K线）和一根大阳线。早晨之星的三根K线分别代表了市场由强势下跌，转为多空拉锯，再转为多头主导的过程。
交易操作机会：在趋势底部出现早晨之星时，是强烈的买入信号，买进后止损设置在早晨之星最低价下方。
6). 上升三法
形态特征及含义：上升三法出现在上升走势中，由五根K线组成，是一种上涨继续信号。其第一根K线为大阳线，紧接着三根波幅均包覆在第一根阳线价格范围内的小K线，最后出现一根收盘价高于第一根大阳线最高价的又一根大阳线。
交易操作机会：上升三法代表市场上涨过程中的回调机会，买入机会在第四根和最后一根K线，止损设置于第一根K线低点。
延伸阅读：「上升三法k线形态图解: 1文看懂上升三法特征和本质」
看跌K线组合形态图解
1). 空头母子
形态特征及含义：空头母子形态与多头母子相对应，是一种看跌K线组合，由一根大阳线（母线）和一根阴线或十字星（子线）组成。大阳线的实体，需完成覆盖整个子线。它的出现代表市场在经历了大涨之后天，多头缺乏继续上攻的力量，有可能转为下跌。
交易操作机会：空头母子形态出现在阶段顶部时更有参考价值，交易者可入场卖空，止损设置于第一根大阳线的高点上方。
2). 空头吞噬
形态特征及含义：空头吞噬是一种看跌组合，由一根小阳线加一根大阴线组成，第二根大阴线完全包覆第一根小阳线。它的出现代表市场小幅上涨后，开盘跳涨（非必要条件），但很快便大幅下跌，收盘于前根K线最低价下方。
交易操作机会：若空头吞噬型态出现于阶段上涨的顶部，则可以视为看跌反转信号。多单持有在空头吞噬出现后应卖出离场，同时也是卖空入场的机会，止损设置在大阴线的高点上方。
3). 黑三兵
形态特征及含义：黑三兵是一种看跌K线形态，由三根连续的阴线组成，三根K线的实体都明显长于影线，每根K线的开盘价都接近上一根K线的收盘价。黑三兵代表市场卖压沉重，多头几乎没有反抗，是卖空的信号。
交易操作机会：黑三兵出现在趋势顶部时，可以视作反转型态进行卖空交易，止损价格设置在第一根阴线的高点上方。
4). 乌云盖顶
形态特征及含义：乌云盖顶是由两根K线组成的看跌形态，其第一根K线是大阳线，第二根为大阴线。第二根大阴线的开盘价需高于第一根大阳线的收盘价，收盘价要低过第一根大阳线的中间位置。第二根K线开盘跳涨，代表多头刚开始时延续了第一天的强势，但迅速被空头打压并大幅下跌，暗示市场可能转势。
交易操作机会：乌云盖顶出现在阶段上涨的顶部时，是一种见顶反转信号，交易者可跟进卖空，止损设置在第二根K线的高点上方。
5). 黄昏之星
形态特征及含义：黄昏之星下方三根K线依次构成，是最知名的看跌组合之一。
- 阳线：无需是大阳线，但要有一定的实体长度，此时仍是多头市场。
- 十字星：亦可是实体很小的其它K线，例如纺锤线，代表多空开始僵持。
- 大阴线：代表空头确认优势，市场趋势即很可能开始反转。
交易操作机会：黄昏之星出现价格顶部时，是强烈的卖空信号，跟进卖出后止损设置在黄昏之星的三根K线的最高点上方。
6). 下跌三法
形态特征及含义：下跌三法由五根K线组成，出现于下跌趋势，是一种下跌继续信号。第一根K线为大阴线，随后出现三根小K线，它们的价格波动范围都在大阴线的价格范围内，最后再收出一根收盘价低于第一根大黑K最低价的大阴线。
交易操作机会：下跌三法代表下跌过程中的反弹调整，卖出机会在第四根和最后一根K线，止损设置于第一根K线高点上方。
K线组合使用技巧
尽管与单根K线比较，K线组合形态的讯号可靠性已有大幅提升，但在实际交易中，时常还会结合其它指标分析的讯号，以进一步提升讯号的成功概率。
1). 结合技术指标
图示是AMD股票2024年4月底至5月初的一段日线图走势，图中在A和B点分别出现了一个看涨母子形态。虽然两者都有盈利空间，但显然B点提供的交易机会更好。图中下方是MACD指标，其在A点仍处于低位运行，而在B点时出现了明显的底背离。底部的看涨母子组合加MACD指标底背离的共振，增强了B点的买入信号强度。
K线组合形态与技术指标的结合，是大多数交易者都会使用的的交易策略，它能够帮助进一步过滤和确认K线组合形态。
2). 结合支撑压力
图示为谷歌股票日K的一段走势，图中A和B两个位置标记的K线组合，都可以视为早晨之星。B点的信号显然提供了更好的机会，它出现的位置是A处低点形成的支撑线的支撑位，支撑线与早晨之星的共振，进一步确认了该点的买入信号。
在应用K线组合时，交易者要特别留意特殊的K线形态出现的位置，是否同时存在关键支撑压力，两者的重合将可以大幅提高交易信号的可信度。
K线组合形态总结
K线组合是单根K线形态应用的进一步扩展，它由相邻的两根或多根K线组成，下方是本文K线组合形态知识总结：
- K线组合是多根K线形态的组合讯号，可靠性比单根K线更高。
- K线组合有数十种之多，可以分类为看涨和看跌K线组合。
- 看涨K线组合出现在关键支撑位时，看涨讯号更为强烈。
- 看跌K线组合出现在关键压力位时，看跌讯号更为强烈。
- K线组合讯号与技术指标发生共振时，讯号可靠性更高。
